Bei dem Robo Advisor Solidvest handelt es sich um die Online-Vermögensverwaltung für Privatanleger und institutionelle Kunden des deutschen Vermögensverwalters DJE Kapital AG mit Sitz in Pullach bei München. Die in 1974 von Dr. Jens Erhard als Familienunternehmen gegründete DJE Kapital AG verwaltet innerhalb der Gruppe nach eigenen Angaben ein Anlagevermögen von aktuell 12 Mrd. Euro und versteht sich als kompetenter Börsenexperte mit mittlerweile über 40 Jahren Erfahrung.

Reguliert wird der lizenzierte Finanzportfolioverwalter durch die deutsche BaFin (Bundesanstalt für Finanzdienstleistungsaufsicht) und die Deutsche Bundesbank. Bankpartner für das Anleger-Verrechnungskonto und Wertpapierdepot ist die deutsche Investmentbank Baader Bank AG mit Sitz in Unterschleißheim.

Individuelle Geldanlage in über 600 ausgewählte Einzeltitel

Solidvest unterscheidet sich von seinen Mitbewerbern insbesondere dadurch, dass nicht – wie meist üblich – ausschließlich oder überwiegend in ETFs, sondern nur direkt in Einzeltitel (Aktien und Anleihen) investiert wird. Der Vermögensverwalter begründet dies durch die höhere Transparenz der investierten Wertpapiere, Vorteile gegenüber ETFs und Fonds bei negativer Marktentwicklung und die Möglichkeit bei einer gezielten Auswahl attraktiver Aktien eine Rendite über Marktdurchschnitt erzielen zu können.

Um trotzdem eine breite Diversifikation und damit eine weitestgehend optimale Risikominimierung des individuellen Portfolios zu erreichen, werden alle individualisierbaren Anlagethemen (Aktienanteil) in der Anlagestrategie berücksichtigt, jedoch durch unterschiedliche Gewichtung dem Risikoprofil des Anlegers angepasst.

Nach Ermittlung der Anlagestrategie und der persönlichen Risikobereitschaft des Anlegers erfolgt die Anlageentscheidung mit individueller Themengewichtung. Der in der jeweiligen Gewichtung individualisierbare Aktienanteil beinhaltet die folgenden Themen:

• Rohstoffe & Chemie
• Digitales Leben & Innovation
• Dividendenrendite
• Ernährung
• Demographie & Gesundheit
• Infrastruktur & Produktion
• Marken & Luxus
• Freizeit & Reisen
• Spezialsituationen
• Skalierbare Geschäftsmodelle

Der zweite, nicht individualisierbare Teil des Portfolios besteht aus Anleihen, die je nach Risikoprofil in ihrer Gewichtung im Gesamtportfolio variieren.

In der Praxis besteht ein Anlegerportfolio aus ca. 30 weltweiten Aktientiteln und bis zu 20 – ebenfalls weltweiten – Anleihen, was einer im Vergleich besonders breiten Risikostreuung entspricht.

Bankenunabhängige Analysten im hauseigenen Research-Team des Vermögensverwalters absolvieren jährlich einige hundert Unternehmensbesuche, um die Grundlage für die Auswahl der erfolgversprechendsten Aktien und Anleihen in das individuelle Kundenportfolio durch detaillierte Finanzanalysen zu schaffen. Für einen soliden Vermögensaufbau der Anleger setzt Solidvest auf substanzstarke Unternehmen mit hohem Wachstumspotential.

Mindesteinlage & Gebühren bei Solidvest

Für private Anleger gilt eine Mindestanlagesumme von 25.000 Euro. Sparpläne zum Vermögensaufbau in kleineren Investitionsschritten bietet der Robo Advisor noch nicht an, avisiert aber, dass das Angebot monatlicher Investitionen in Sparpläne unternehmensintern bereits in Planung sei.

Die Servicegebühren betragen bei einer Anlagesumme zwischen 25.000-100.000 Euro 1,4% p.a., einschließlich aller anfallenden Transaktions-, Rebalancing– und Reportingkosten.

0,9% der Gebühren erhält hiervon Solidvest, 0,5% die depotführende Baader Bank. Erfährt das Anleger-Portfolio einen echten Vermögenszuwachs, wird zusätzlich eine Gewinnbeteiligung in Höhe von 10% p.a. fällig.

Beträgt die investierte Geldanlage mehr als 100.000 Euro, reduziert sich die Servicegebühr auf 1,1% p.a. (0,8% Solidvest, 0,3% Baader Bank), inkl. aller anfallenden Kosten und zuzüglich 10% Gewinnbeteiligung p.a. des tatsächlichen Vermögenswertzuwachses.

Ein- und Auszahlungen können jederzeit über das bei der Baader Bank geführte Verrechnungskonto vorgenommen werden.

Es besteht keine Kündigungsfrist. Bei schriftlicher Kündigung verkauft die Baader Bank die im Depot befindlichen Wertpapiere und transferiert den Gegenwert auf das Verrechnungskonto.

Auszeichnungen von Solidvest

• Bester Asset Multi Asset Manager, Scope Awards 2018

• Mit summa cum laude ausgezeichneter Vermögensverwalter, Handelsblatt Elite Report 2018

• 1. Platz Beste Vermögensverwalter, WirtschaftsWoche 2017

• Verbrauchertest Kundenservice SEHR GUT 2018, 90/100 Punkten, robo-advisor.de

Vor- & Nachteile von Solidvest

Vorteile

• Regulierung als lizenzierter Finanzportfolioverwalter durch deutsche BaFin und Deutsche Bundesbank
• Verrechnungskonto & Wertpapierdepot bei deutscher Partnerbank Baader Bank AG
• Gesetzliche Einlagensicherung auf dem Baader Bank-Verrechnungskonto bis zu 100.000 Euro
• Selektierte Einzeltitelauswahl von Aktien und Anleihen in das Portfolio durch hauseigene Analysten
• Automatisches Risikomanagement, Portfolio-Überwachung & Umschichtung (Rebalancing)
• Keine zusätzlichen Transaktions-, Rebalancing- & Reportingkosten
• Kostenloses Demo-Depot
• Ein- & Auszahlungen jederzeit möglich
• Keine Kündigungsfrist
• Vermögens- & Depotverwaltung vollständig online

Nachteile

• Hohe Mindesteinlage ab 25.000 Euro
• Keine Sparplan-Option (nach eigenen Angaben in Planung)
• Keine Anlage in ETFs möglich
• Hohe Servicegebühr 1,4% bzw. 1,1% p.a. zzgl. 10% Gewinnbeteiligung p.a. auf den tatsächlichen Vermögenswertzuwachs
• Nur passives Risikomanagement (kein Einfluss durch den Anleger)
• Keine steueroptimierte Kapitalanlage

Fazit zum Robo Advisor Solidvest

Solidvest wendet sich an die Anleger-Zielgruppe mit einem Kapital von mindestens 25.000 Euro als Einmalanlage. Vergleichsweise hoch ist bei dieser Mindestanlage auch die Servicegebühr und Gewinnbeteiligung, allerdings fallen keine zusätzlichen Transaktionskosten an, die sonst insbesondere bei Aktien-Transaktionen ins Gewicht fallen.

Renditeseitig kann der Robo Advisor-Anbieter durch die ausschließliche Einzeltitelauswahl und überdurchschnittlich breite Diversifikation von bis zu 50 Wertpapieren je Portfolio vermutlich besser selektieren als die reinen ETF-Robo Advisor. Eine längerfristige und für diese Aussage notwendige Performance (>3 Jahre) ist jedoch noch nicht erhältlich.